炭黑產(chǎn)業(yè)網(wǎng)據(jù)同花順金融研究中心消息，艾艾精工(603580)2022年半年度董事會(huì)經(jīng)營(yíng)評(píng)述內(nèi)容如下：

一、 報(bào)告期內(nèi)公司所屬行業(yè)及主營(yíng)業(yè)務(wù)情況說(shuō)明

1、公司主要業(yè)務(wù)

根據(jù)中國(guó)證監(jiān)會(huì)頒布的《上市公司行業(yè)分類指引》(2012年修訂)，公司所屬行業(yè)為橡膠和塑料制品業(yè)(分類代碼為C29)，細(xì)分行業(yè)為輸送帶行業(yè)。公司是專業(yè)從事為輕型輸送帶的研發(fā)、生產(chǎn)及銷售。輕型輸送帶作為自動(dòng)化生產(chǎn)和輸送設(shè)備的關(guān)鍵部件，廣泛應(yīng)用于鋁型材加工、紡織、印染、食品加工、物流運(yùn)輸、農(nóng)產(chǎn)品加工、娛樂(lè)健身、木材加工、電子制造、印刷包裝等行業(yè)和領(lǐng)域。

2、公司主要經(jīng)營(yíng)模式

公司采用直銷和經(jīng)銷并重的銷售模式。輕型輸送帶的下游行業(yè)眾多，不同行業(yè)的設(shè)備使用環(huán)境、使用要求、輸送結(jié)構(gòu)差異較大，對(duì)輸送帶的性能和后加工整理兩方面的要求較高，必須由專業(yè)廠商直接完成或者由其生產(chǎn)出符合用戶性能要求的輸送帶卷料后再由專業(yè)的經(jīng)銷商進(jìn)行后加工整理。直銷模式下，輸送帶生產(chǎn)商自行完成卷料生產(chǎn)和后加工整理(如剪裁、接頭、維修服務(wù)等)工序，向最終客戶提供成品;經(jīng)銷模式下，輸送帶生產(chǎn)商一般只完成卷料生產(chǎn)的工序，向經(jīng)銷商提供半成品，而后加工整理工序則由經(jīng)銷商完成。經(jīng)銷模式下，公司全部采用買(mǎi)斷式銷售，即公司的輸送帶產(chǎn)品在銷售給經(jīng)銷商后不承擔(dān)其無(wú)法實(shí)現(xiàn)對(duì)下游用戶銷售的風(fēng)險(xiǎn)。目前，公司在國(guó)內(nèi)銷售時(shí)基本采用直銷模式，較少采用經(jīng)銷模式，直接服務(wù)終端客戶，獲得了較好的品牌形象,并有利于公司獲得最大價(jià)值;在海外市場(chǎng)，公司的品牌與市場(chǎng)地位與國(guó)際品牌仍有一定的差距,因而主要采用經(jīng)銷模式，以公司具競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)產(chǎn)品爭(zhēng)取當(dāng)?shù)亟?jīng)銷商的合作意愿，借助當(dāng)?shù)亟?jīng)銷商的力量開(kāi)拓業(yè)務(wù)、提升市場(chǎng)份額和競(jìng)爭(zhēng)力，降低海外客戶服務(wù)成本。

公司采用的采購(gòu)模式，與其他行業(yè)相同沒(méi)有明顯區(qū)別。

公司采用的生產(chǎn)模式，會(huì)依照生產(chǎn)產(chǎn)品種類及客戶需求，采取備貨式生產(chǎn)及訂單式生產(chǎn)同時(shí)兼有的方式。

二、經(jīng)營(yíng)情況的討論與分析

全球輕型輸送帶的市場(chǎng)主要位于歐洲、北美和亞洲，生產(chǎn)商也多集中于歐、美、日等發(fā)達(dá)國(guó)家和地區(qū)，其中全球最大的三家生產(chǎn)商是瑞士Habasit、荷蘭Ammeraal和德國(guó)Siegling，在全球輕型輸送帶的市場(chǎng)份額占比達(dá)30%左右。在日本和亞太市場(chǎng)，日本的阪東化學(xué)、三星皮帶、NITTA等公司具有較強(qiáng)的競(jìng)爭(zhēng)力。近年來(lái)，由于發(fā)達(dá)國(guó)家人力成本高昂，為降低產(chǎn)品成本，上述跨國(guó)公司逐步將勞動(dòng)相對(duì)密集的后加工工序轉(zhuǎn)移到勞動(dòng)力成本相對(duì)較低的中東歐、印度、中國(guó)等，但基于擔(dān)心技術(shù)流失和高附加值產(chǎn)品能夠涵蓋發(fā)達(dá)國(guó)家人力成本，其在中國(guó)國(guó)內(nèi)的生產(chǎn)線對(duì)應(yīng)的產(chǎn)品等級(jí)相對(duì)較低。

國(guó)內(nèi)市場(chǎng)方面，以瑞士Habasit、荷蘭Ammeraal和德國(guó)Siegling等為代表的知名跨國(guó)廠商相關(guān)產(chǎn)品進(jìn)入我國(guó)較早，經(jīng)過(guò)多年的經(jīng)驗(yàn)積累，擁有獨(dú)特的材料改性配方，能夠提供門(mén)類齊全的系列產(chǎn)品。該類廠商依靠廣泛的市場(chǎng)認(rèn)知度和較大的技術(shù)優(yōu)勢(shì)占據(jù)了國(guó)內(nèi)高端輕型輸送帶市場(chǎng)。跨國(guó)廠商在中國(guó)的獨(dú)資或合資公司，依靠母公司的市場(chǎng)影響力，在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)占有一席之地。

國(guó)內(nèi)龍頭企業(yè)以永利股份(300230)和本公司為代表，通過(guò)多年的技術(shù)研發(fā)和工藝完善，逐步掌握了輕型輸送帶生產(chǎn)的核心技術(shù)和工藝，生產(chǎn)出的產(chǎn)品具有較高的性價(jià)比優(yōu)勢(shì)。永利股份2011年6月在創(chuàng)業(yè)板上市后，產(chǎn)銷規(guī)模進(jìn)一步擴(kuò)大。另外國(guó)內(nèi)市場(chǎng)存在一批較具實(shí)力的輕型輸送帶經(jīng)銷商，該類經(jīng)銷商具有加工能力，憑借對(duì)終端客戶的銷售能力，以代理國(guó)外品牌或向國(guó)內(nèi)各生產(chǎn)廠商采購(gòu)供應(yīng)市場(chǎng)需求為主，但是隨著生產(chǎn)廠商銷售能力提升以及終端客戶控制成本的意愿增強(qiáng)，與生產(chǎn)廠商之間競(jìng)爭(zhēng)更為激烈。

雖然近年來(lái)國(guó)內(nèi)輕型輸送帶廠家在產(chǎn)品技術(shù)、機(jī)器設(shè)備、管理經(jīng)驗(yàn)等方面發(fā)展較快，產(chǎn)品質(zhì)量已經(jīng)取得較大提升，但由于瑞士Habasit、荷蘭Ammeraal和德國(guó)Siegling等廠商已經(jīng)在多年前占據(jù)了國(guó)際市場(chǎng)主導(dǎo)地位，客戶存在先入為主的觀念轉(zhuǎn)變時(shí)間和更換輕型輸送帶提供商需要重新評(píng)估和熟悉產(chǎn)品，國(guó)內(nèi)廠家深入?yún)⑴c國(guó)際市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)尚需時(shí)日。永利股份、艾艾精工等輕型輸送帶企業(yè)近年來(lái)陸續(xù)向境外出口輕型輸送帶產(chǎn)品，由于性價(jià)比較高，逐步取得了越來(lái)越多境外客戶的認(rèn)可。輕型輸送帶仍維持廣闊的發(fā)展前景及逐步增加的市場(chǎng)需求,公司仍繼續(xù)著力于國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)的經(jīng)營(yíng)與開(kāi)拓,維持營(yíng)業(yè)收入的增長(zhǎng)勢(shì)頭。

報(bào)告期內(nèi)公司經(jīng)營(yíng)情況的重大變化，以及報(bào)告期內(nèi)發(fā)生的對(duì)公司經(jīng)營(yíng)情況有重大影響和預(yù)計(jì)未來(lái)會(huì)有重大影響的事項(xiàng)

三、可能面對(duì)的風(fēng)險(xiǎn)

1)控制風(fēng)險(xiǎn)

公司實(shí)際控制人涂木林和蔡瑞美夫婦分別持有公司33.75%和33.19%的股份，合計(jì)持股比例達(dá)66.94%。雖然本公司已經(jīng)制訂了“三會(huì)”議事規(guī)則，完善了公司法人治理結(jié)構(gòu)，但是實(shí)際控制人仍然可以通過(guò)行使表決權(quán)等方式控制本公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和重大決策，存在可能做出偏離本公司和中小股東最佳利益的行為的風(fēng)險(xiǎn)。

2)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)風(fēng)險(xiǎn)

中國(guó)輸送行業(yè)近年快速發(fā)展，國(guó)內(nèi)輸送帶企業(yè)眾多，市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)入白熱化，行業(yè)整體經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)受擠壓，同時(shí)隨著經(jīng)濟(jì)壓力增大，行業(yè)進(jìn)入轉(zhuǎn)型升級(jí)的時(shí)期。與國(guó)內(nèi)外知名廠商相比，公司在品牌、技術(shù)和規(guī)模優(yōu)勢(shì)的建設(shè)方面還需經(jīng)歷必要的過(guò)程。如果國(guó)際廠商加大本土化經(jīng)營(yíng)力度，以及國(guó)內(nèi)廠商在技術(shù)、經(jīng)營(yíng)模式方面的全面跟進(jìn)和模仿，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)將日趨激烈，公司將面臨競(jìng)爭(zhēng)加劇的風(fēng)險(xiǎn)。

　　3)技術(shù)失密風(fēng)險(xiǎn)

輕型輸送帶產(chǎn)品質(zhì)量取決于材料改性配方技術(shù)以及產(chǎn)品工藝設(shè)計(jì)，行業(yè)內(nèi)領(lǐng)先企業(yè)一般通過(guò)掌握覆蓋層和骨架材料配方技術(shù)和產(chǎn)品工藝設(shè)計(jì)達(dá)到提升產(chǎn)品性能進(jìn)而贏得客戶認(rèn)可的目的，并通過(guò)申請(qǐng)專利和保持核心技術(shù)人員穩(wěn)定性對(duì)相關(guān)技術(shù)進(jìn)行保護(hù)。但公司面臨在技術(shù)開(kāi)發(fā)方面也存在產(chǎn)品可能出現(xiàn)不能預(yù)知或現(xiàn)階段不能克服的技術(shù)缺陷，產(chǎn)品開(kāi)發(fā)成功后仍存在能否及時(shí)產(chǎn)業(yè)化的問(wèn)題，在產(chǎn)品開(kāi)發(fā)成功上市后，在使用過(guò)程中可能存在不可預(yù)知的問(wèn)題。如果核心技術(shù)人員流失、關(guān)鍵技術(shù)失密，也將對(duì)公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和發(fā)展造成不利影響。

4)匯率風(fēng)險(xiǎn)

公司外銷收入占營(yíng)業(yè)收入的比例將近一半，并且國(guó)際市場(chǎng)為公司未來(lái)重點(diǎn)開(kāi)拓的市場(chǎng)之一。自2005年7月21日，我國(guó)實(shí)行浮動(dòng)匯率制度以來(lái)，人民幣兌美元、歐元等國(guó)際主要貨幣波動(dòng)變化難以預(yù)測(cè)。外匯匯率的波動(dòng)將影響公司定價(jià)或盈利水平，從而影響到公司產(chǎn)品的價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)力，為公司帶來(lái)一定風(fēng)險(xiǎn)。公司將密切關(guān)注國(guó)際金融市場(chǎng)動(dòng)態(tài)和外匯市場(chǎng)走勢(shì)，充分學(xué)習(xí)和靈活運(yùn)用金融市場(chǎng)工具，盡量鎖定匯率波動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)。

　　5)稅收優(yōu)惠變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

本公司外銷產(chǎn)品按規(guī)定執(zhí)行國(guó)家有關(guān)出口退稅的“免抵退”政策，如果國(guó)家出口退稅政策出現(xiàn)變化，降低本行業(yè)的出口退稅率，公司將面臨盈利水平下降的風(fēng)險(xiǎn)。

公司與全資子公司蘇州意諾于2019年被認(rèn)定為高新技術(shù)企業(yè)，有效期三年。根據(jù)高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定和稅收優(yōu)惠的相關(guān)政策，按15%的稅率繳納企業(yè)所得稅。如因高新技術(shù)企業(yè)資質(zhì)不能延續(xù)而導(dǎo)致原享有的稅收優(yōu)惠被取消，有可能對(duì)公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)?cè)斐刹焕绊憽?/p>

6)主要原材料波動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)

公司生產(chǎn)所需原材料主要包括TPU材料、PVC材料、工業(yè)用紗、纖維以及部分進(jìn)口輸送帶。公司營(yíng)業(yè)成本中直接材料的比例將近70%，若主要原材料市場(chǎng)發(fā)生不可預(yù)知的重大變化，將會(huì)對(duì)公司營(yíng)業(yè)成本及毛利率產(chǎn)生一定影響。導(dǎo)致公司未來(lái)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)存在波動(dòng)的可能。

7)資金風(fēng)險(xiǎn)

目前行業(yè)受買(mǎi)方市場(chǎng)的影響，賒銷比例有增加趨勢(shì)，造成資金在客戶方占?jí)海瑢?duì)公司的資金運(yùn)作帶來(lái)負(fù)擔(dān)且提高了財(cái)務(wù)成本，公司應(yīng)實(shí)行科學(xué)規(guī)范的結(jié)算方式及加強(qiáng)內(nèi)控管理，采取有效措施降低因資金風(fēng)險(xiǎn)問(wèn)題給企業(yè)帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)。

8)人力資源風(fēng)險(xiǎn)

人才是企業(yè)生存和發(fā)展的根本。公司在多年的快速發(fā)展中，形成了一支穩(wěn)定、高素質(zhì)的員工隊(duì)伍。這批在實(shí)踐中積累了豐富的科研、制造、管理經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)的優(yōu)秀人才，為公司新產(chǎn)品技術(shù)研發(fā)、穩(wěn)定生產(chǎn)、規(guī)范化管理奠定了可靠的人力資源基礎(chǔ)。但是隨著公司規(guī)模的不斷壯大，對(duì)高素質(zhì)的科研開(kāi)發(fā)、技術(shù)產(chǎn)業(yè)化與市場(chǎng)支持方面的人力資源需求越來(lái)越大，并將成為公司可持續(xù)發(fā)展的主要因素，從而對(duì)公司的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)造成一定影響。

四、報(bào)告期內(nèi)核心競(jìng)爭(zhēng)力分析

　　1、較強(qiáng)的研發(fā)能力

公司注重產(chǎn)品研發(fā)和技術(shù)創(chuàng)新，始終注意密切跟蹤行業(yè)內(nèi)的發(fā)展趨勢(shì)，以保證公司的產(chǎn)品、技術(shù)與國(guó)內(nèi)外先進(jìn)方向保持一致，擁有多項(xiàng)發(fā)明專利和實(shí)用新型專利，有專利正在申請(qǐng)中;公司研發(fā)團(tuán)隊(duì)根據(jù)客戶對(duì)產(chǎn)品性能的多樣化需求，將理論知識(shí)與實(shí)踐應(yīng)用緊密結(jié)合，對(duì)購(gòu)置的通用涂覆和壓延加工設(shè)備進(jìn)行技術(shù)改造，并且積累了較多覆蓋層材料改性配方、打底材料配方以及骨架織物混合配方，形成了獨(dú)具特色的生產(chǎn)工藝，滿足了客戶對(duì)產(chǎn)品平整度、定伸誤差等方面的要求;公司技術(shù)人員熟練掌握平面輸送帶和同步齒形帶的生產(chǎn)技術(shù)，并將同步帶節(jié)能、精準(zhǔn)、壽命長(zhǎng)等優(yōu)點(diǎn)與平面輸送帶進(jìn)行融合，將平面輸送帶同步帶化，開(kāi)發(fā)出更加適合客戶需求的工業(yè)用帶，具備向客戶提供一攬子產(chǎn)品和服務(wù)的能力,爭(zhēng)取了市場(chǎng)份額與客戶黏度，并開(kāi)拓產(chǎn)品新的應(yīng)用領(lǐng)域。

2、注重內(nèi)部業(yè)務(wù)鏈和外部產(chǎn)業(yè)鏈整合

內(nèi)部業(yè)務(wù)鏈方面，公司針對(duì)客戶的個(gè)性化需求，對(duì)研發(fā)、生產(chǎn)、銷售等部門(mén)職能進(jìn)行了高度整合，各部門(mén)協(xié)同工作效率較高。公司大部分研發(fā)人員有在產(chǎn)品車間生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)，積累了豐富的生產(chǎn)工藝流程經(jīng)驗(yàn);公司銷售和售后服務(wù)部門(mén)將客戶需求和使用情況及時(shí)反饋給研發(fā)部門(mén)，以便研發(fā)部門(mén)改進(jìn)產(chǎn)品技術(shù);研發(fā)部門(mén)與生產(chǎn)車間密切配合，在現(xiàn)有設(shè)備和技術(shù)基礎(chǔ)上提出改進(jìn)方案，提高成品率和產(chǎn)品質(zhì)量指標(biāo)。

外部產(chǎn)業(yè)鏈方面，公司以輕型輸送帶研發(fā)和生產(chǎn)為中心，重視縱向、橫向整合。縱向整合方面，公司已逐步將緯紗生產(chǎn)、工業(yè)用布織造納入生產(chǎn)范圍，一方面保證了產(chǎn)品品質(zhì)，另一方面控制了生產(chǎn)成本。

橫向整合方面，自傳統(tǒng)平面輸送帶擴(kuò)展到結(jié)合毛氈生產(chǎn)進(jìn)入鋁型材行業(yè),結(jié)合TPU同步齒型帶生產(chǎn)進(jìn)入高端的機(jī)場(chǎng)行李分檢運(yùn)輸，結(jié)合毛氈和同步帶技術(shù)進(jìn)入飛機(jī)機(jī)體及高鐵車身擠出，結(jié)合無(wú)縫帶的研制開(kāi)發(fā)進(jìn)入鋼鐵行業(yè)的助卷冷軋工業(yè)的產(chǎn)品研發(fā)供應(yīng)，公司對(duì)縱向、橫向的整合，有助于產(chǎn)品配方和工藝的保密以及保證產(chǎn)品品質(zhì)的穩(wěn)定性。

3、經(jīng)營(yíng)管理團(tuán)隊(duì)人員穩(wěn)定、經(jīng)驗(yàn)豐富多年以來(lái)，公司經(jīng)營(yíng)管理團(tuán)隊(duì)擁有工業(yè)輸送帶行業(yè)從業(yè)經(jīng)驗(yàn)二十多年，公司核心管理團(tuán)隊(duì)成員在公司的平均服務(wù)年限較長(zhǎng)，均具有多年工業(yè)輸送帶行業(yè)的生產(chǎn)銷售經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)研發(fā)經(jīng)歷，熟悉行業(yè)發(fā)展特點(diǎn)和趨勢(shì)，能及時(shí)準(zhǔn)確地把握市場(chǎng)發(fā)展動(dòng)態(tài)，并根據(jù)下游客戶的需要和公司技術(shù)工藝水平的進(jìn)步不斷推陳出新。

4、公司憑借多年的輕型輸送帶經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)，能夠?yàn)橄掠慰蛻籼峁┹^強(qiáng)的應(yīng)用支持，能夠讓下游客戶將適當(dāng)類別的輕型輸送帶產(chǎn)品在自動(dòng)化設(shè)備上得以合理應(yīng)用。公司擁有大量的優(yōu)質(zhì)客戶群體和較強(qiáng)的應(yīng)用支持服務(wù)能力多年來(lái)，公司以高品質(zhì)、定制化的產(chǎn)品打入國(guó)內(nèi)外市場(chǎng)，積累了遼一批優(yōu)質(zhì)客戶，形成了較大的產(chǎn)銷規(guī)模，增強(qiáng)了公司的盈利性和可持續(xù)性。由于輸送帶產(chǎn)品一般在客戶的整套設(shè)備中價(jià)值很低且分布行業(yè)廣泛，直銷的客戶對(duì)于價(jià)值敏感性不高,客戶黏性相對(duì)較高,降低因下游行業(yè)波動(dòng)而產(chǎn)生的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)

5、公司注重產(chǎn)品質(zhì)量的持續(xù)提升。公司技術(shù)質(zhì)量部門(mén)制定了優(yōu)于國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)的公司質(zhì)量標(biāo)準(zhǔn)體系，通過(guò)了ISO9001質(zhì)量管理體系認(rèn)證及ISO14001環(huán)境管理體系認(rèn)證。公司主要產(chǎn)品的技術(shù)指標(biāo)處于行業(yè)領(lǐng)先水平，具備優(yōu)良的物理化學(xué)性質(zhì)和環(huán)保特性，多年來(lái)獲得了客戶的肯定。

公司致力于“用質(zhì)量創(chuàng)造價(jià)值”的品牌理念，全力打造優(yōu)質(zhì)服務(wù)體系。對(duì)客戶在使用過(guò)程中提出的產(chǎn)品質(zhì)量問(wèn)題，公司派技術(shù)人員前往客戶處進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)調(diào)查，與客戶探討問(wèn)題原因及解決方案。營(yíng)銷人員定期對(duì)客戶進(jìn)行走訪與調(diào)研，定期進(jìn)行客戶滿意度調(diào)查。公司邀請(qǐng)國(guó)內(nèi)外用戶到企業(yè)進(jìn)行實(shí)地調(diào)研，開(kāi)展廣泛的技術(shù)交流與合作。公司重視質(zhì)量的態(tài)度是本公司擁有很高客戶忠誠(chéng)度的重要原因。報(bào)告期內(nèi)公司共取得多項(xiàng)專利授權(quán),并積極成果轉(zhuǎn)化為產(chǎn)品研發(fā),開(kāi)拓利潤(rùn)增長(zhǎng)點(diǎn)。